Исследование, проведённое «Авара Груп», показывает, что российская экономика продолжает развиваться несмотря на санкции.

Author: Jon Hellevig December 13, 2014

Здесь вы можете ознакомиться с полной версией исследования в PDF.

«Авара Груп» представляет результаты исследования экономики России «Путин 2000 – 2014 гг. Промежуточные итоги: диверсификация, модернизация и роль государства в российской экономике. Витгенштейновский взгляд на российскую экономику».

Как показывает исследование, представляемое сегодня работающей в России консалтинговой фирмой «Авара Груп», российская экономика не настолько зависит от нефтегазовых доходов, как это обычно утверждается. Изучив динамику ключевых показателей экономического развития России за 2000—2013 гг. Разрываемая кризисом, ослабленная за годы грабительского капитализма и анархии 1990-х гг. экономика, которую Владимир Путин унаследовал в 2000 г., сегодня достигла зрелости, что даёт нам все основания считать, что Россия сможет совершить индустриальный рывок, о котором говорил президент.


Исследование выявило, что российская экономика продемонстрировала впечатляющие показатели развития в 2000—2013 гг., а также что она находится в здоровом состоянии:

  • Доля доходов от продажи природных ресурсов (сумма доходов от продажи нефти, природного газа, угля, полезных ископаемых и древесины) в ВВП сократилась более чем на половину в 2000—2012 гг. (с 44,5% до 18,7%). Фактическая доля нефтегазовых доходов составила 16%.
  • Рост российского промышленного производства составил свыше 50%. В то же время была проведена его полная модернизация.
  • Рост производства продуктов питания составил 100% в 2000—2013 гг.
  • В то же время более чем в два раза вырос объём производства легковых автомобилей. И при этом было проведено масштабное обновление модельного ряда.
  • Рост объёма российского экспорта составил почти 400%, что превосходит аналогичный показатель во всех крупных западных странах.
  • Рост объёма экспорта товаров, не связанных с нефтью и газом, составил 250%.
  • По сравнению с конкурирующими западными державами более чем в два раза вырос объём российского экспорта.
  • Доля доходов от продажи нефти и газа в составе совокупных государственных доходов составляет не 50%, как это обычно утверждается, а всего лишь 27,4%. Основной источник поступлений в государственный бюджет — налоги с фонда оплаты труда.
  • Совокупная налоговая ставка в России, равная 29,5%, является одной из самых низких среди развитых стран, а совокупная налоговая ставка, не связанная с нефтью и газом, составляет 50% от аналогичного показателя в западных странах.
  • ВВП России вырос более чем в 10 раз в 1999—2012 гг.
  • Доля государственного сектора в общей численности рабочей силы в России невысока по сравнению со странами с развитой экономикой. Государственные служащие составляют 17,7% от общей численности рабочей силы , что обеспечивает России среднее положение по сравнению с мировыми экономиками.
  • Производительность труда в России составляет не 40% от уровня западных стандартов, как это обычно утверждается, а 80%.

Правительство России занимается масштабными инвестициями во все секторы экономики, прежде всего в авиастроение, судостроение, производство машин и технологического оборудования с высокой добавленной стоимостью, не «полагаясь» исключительно на нефтегазовую ренту.

Мы твёрдо убеждены в том, что всем будет полезно знать истинное состояние дел в российской экономике, её реальные достижения за прошедшее десятилетие и истинный потенциал. Знать истинное состояние дел в равной степени полезно как друзьям, так и противникам России, инвесторам и российскому населению — и, конечно, российскому правительству, которое не слишком много и часто говорит о реальных экономических достижениях. Считаю, что точные данные о России насущно необходимы и лидерам стран, являющихся её геополитическими противниками. Точные данные помогут инвесторам получать прибыль. 

Дополнительную информацию можно получить, обратившись к Йону Хеллевигу:
info@awaragroup.com
+7-495-2253038

Здесь вы можете ознакомиться с полной версией исследования в PDF.

Краткое изложение некоторых фактов развития российской экономики в 2000 - 2013 годах.

1. Доля дохода от экспорта природных ресурсов (нефть, газ, уголь, минералы и древесина) в ВВП более чем в два раза уменьшилась (с 44,5% до 18,7%) в промежутке между 2000 и 2012 годами. Реальная доля доходов от нефти и газа составляет 16%.

ПОДРОБНЕЕ на странице 25 в PDF-версии

2. Промышленное производство в России выросло более чем на 50%, и это при том, что в то же самое время оно было полностью модернизировано.

ПОДРОБНЕЕ на странице 18 в PDF-версии

3. Производство продуктов питания выросло на 100

ПОДРОБНЕЕ на странице 23 в PDF-версии

4. Производство автомобилей возросло более чем в два раза, одновременно был полностью обновлен весь модельный ряд.

ПОДРОБНЕЕ на странице 21 в PDF-версии

5. Российский экспорт вырос в 5 раз.

ПОДРОБНЕЕ на странице 11 в PDF-версии

6. Прирост экспорта без учета нефти и газа составил 250%.

ПОДРОБНЕЕ на странице 11 в PDF-версии

7. По сравнению с промышленно развитыми странами показатель роста российского экспорта увеличился более чем в два раза за данный промежуток времени.

ПОДРОБНЕЕ на странице 12 в PDF-версии

8. Доля прибыли от нефти и газа в государственном доходе составляет отнюдь не 50%, как многие утвержают, а всего лишь навсего 27,4 %. Наибольшая доля приходится на налоги на оплату труда.

ПОДРОБНЕЕ на странице 37 в PDF-версии

9. Общая величина налогообложения в России, являющаяся одной из самых низких среди развитых стран, составляет 29,5%, а если вычесть налоги на нефтегазовый доход, то и вовсе половину от их показателей.

ПОДРОБНЕЕ на странице 25 в PDF-версии

10. Доля "бюджетников" в общем количестве работоспособных граждан не так уж и высока по сравнению с другими странами.

ПОДРОБНЕЕ на странице 28 в PDF-версии

11. Уровень российского ВВП вырос в 10 раз.

ПОДРОБНЕЕ на странице 36 в PDF-версии

12. Показатель производительности труда в России находится на уровне в 80% от показателей большинства западных передовых стандартов, а не 40%, как это часто утверждается.
ПОДРОБНЕЕ на странице 42 в PDF-версии

13. Велико заблуждение в том, что Россия полагается только на доходы от нефти и газа: российское правительство проводит программу широкомасштабного инвестирования во все секторы экономики, самые существенные доли приходятся на авиацию, кораблестроение и высокотехнологичное оборудование. Нельзя не отметить развитие одного из ключевых направлений развития – производства фармацевтических препаратов
ПОДРОБНЕЕ на странице 53 в PDF-версии


ВСТУПЛЕНИЕ

Почему освещение в СМИ состояния дел в российской экономике является искажённым и ложным?

Цель данного исследования — опровергнуть постоянно повторяемые утверждения о том, что Россия якобы не провела диверсификацию и модернизацию своей экономики. Как показано в нашем отчёте, особенно ложными являются заявления о том, что Правительство России не сделало ничего в этом отношении, что оно полагается на нефтегазовую ренту и что у него нет понимания того, что необходимо сделать гораздо больше. Как раз наоборот, под управлением Путина российское государство направляет все свои свободные ресурсы на решение этой задачи. И первые итоги этих усилий весьма впечатляют. В настоящее время в этом направлении реализуется целый ряд проектов, имеющих стратегическое значение.

Естественно, речь не идёт о том, что российская экономика находится в идеальном состоянии, она далека от этого. (Хотя, с другой стороны, возникает вопрос, в какой стране состояние экономики можно охарактеризовать как идеальное?) Речь идёт о том, что российская экономика достигла первичной зрелости, что обеспечивает ей надёжную базу для последующего рывка к дальнейшей индустриализации и созданию развитого промышленного производства, использующего самые передовые технологии. Именно поэтому мы уверены в том, что Россия сможет совершить «настоящий индустриальный рывок», о котором недавно говорил президент Путин. Путин предполагает создание сильных национальных компаний в машиностроительной и обрабатывающих отраслях, способных стать крупными экспортёрами промышленных товаров, конкурентоспособных на мировых рынках. По словам Путина, это также послужит мощным стимулом для новых инвестиций в прикладную науку и НИОКР в областях машино- и приборостроения.

Мы твёрдо убеждены в том, что всем будет полезно знать истинное состояние дел в российской экономике, её реальные достижения за прошедшее десятилетие и истинный потенциал. Знать истинное состояние дел в равной степени полезно как друзьям, так и противникам России, инвесторам и российскому населению — и, конечно, российскому правительству, которое не слишком много и часто говорит о реальных экономических достижениях. По нашему мнению, точные данные о России насущно необходимы и лидерам стран, являющихся её геополитическими противниками. Точные данные помогут инвесторам получать прибыль, а политическим деятелям — поддерживать мир. Знание того факта, что Россия не является экономическим инвалидом, как её постоянно изображают, поможет сбить противников с курса, ведущего к столкновению с Россией, на который они встали.

В этом отчёте мы приведем факты, которые должны убедить читателя, заинтересованного в поиске правды о впечатляющих достижениях России за прошедшее десятилетие в области подъёма, реструктуризации, диверсификации и модернизации экономики. Основываясь на этих данных, не остаётся сомнений в том, что индустриальный рывок будет действительно совершён в течение следующих 10 лет.

Нам постоянно говорят о том, что Россия якобы «полагается» на нефтегазовую ренту.

Нам постоянно говорят, что в эпоху Путина, начиная с 2000 г. и по сей день, Россия не делала ничего для диверсификации и модернизации своей экономики, якобы полагаясь только на нефтегазовую ренту. Это утверждение повторяется в экономическом анализе настолько часто, что это уже начинает напоминать пропаганду, а не аналитику. Примером этому может служить статья, опубликованная в британской газете Telegraph. Смехотворные утверждения такого рода занимают центральное место во всех деловых и политических комментариях о России в западных СМИ. Такого рода репортажи выдаются за экономический анализ, например, в работах неутомимого критика Путина Андерса Ослунда. Недавно такого рода комментарии были взяты на вооружение даже лидерами стран – соперниц России. Даже Президент США Барак Обама, который, казалось бы, учитывая огромные разведывательные и аналитические ресурсы своей страны, должен быть лучше информирован о важнейших мировых тенденциях, позволяет себе делать такие необдуманные высказывания, как: «Россия ничего не производит. Иммигранты не стремятся в Москву в поисках возможностей. Численность населения сокращается». Каждое из этих утверждений Обамы ошибочно. В этом отчете мы будем разбираться с первым утверждением на счет промышленного производства и экономической диверсификации России. Бывший государственный секретарь США Хиллари Клинтон тоже думает, что она знает, что: «Россия не диверсифицировала свою экономику. Она в значительной степени зависит от природных ресурсов, в первую очередь от газа и нефти». Лидеры меньших государств западного полушария, как попугаи, повторяют то же самое. Даже Александр Стабб, премьер-министр Финляндии, крошечного соседа России, упрямо держится этого мнения и распространяет утверждения о якобы бедственном и безнадёжном состоянии российской экономики).

Любопытно, откуда они берут эти идеи.

Навёрстывая упущенное время

Больше всего удручает то, что постоянная несправедливая критика ситуации в российской экономике — в действительности всей социально-политической жизни в России — это полное игнорирование фактора времени. Даже и попытки не делается соотнести состояние российской экономики и достигнутого прогресса со временем, которое было в распоряжении у страны. По нашему мнению, отправная точка, с которой следует начинать отсчёт, — это начало 2000-х гг. или, если быть точнее, конец 2004 г. Под этим мы понимаем временную точку, когда Россия впервые достигла минимальной социально-политической стабильности, позволившей сменявшим друг друга правительствам страны под руководством Путина начать думать о таких прозаических вещах, как экономическая стратегия и индустриализация. До того, как Путин стал президентом страны в 2000 г., речь шла о выживании, формировании элементарных структур и восстановлении управляемости на всей территории страны. Первые несколько лет президентства Путина можно охарактеризовать как оказание реанимационной помощи России, страдавшей от тяжёлых последствий разрушения советской экономики, начавшегося в конце 1980-х гг., и последовавших за этим анархии и грабительского капитализма 1990-х гг. Путин воспользовался возможностями позитивного развития, как только они появились. А затем он добился феноменальных результатов в развитии экономики и общества в целом.

Игнорируя фактор времени и состояние хаоса в отправной точке, самозваные эксперты по России стремятся сравнивать Россию с крупными западными странами, которые создавали рыночную экономику в течение нескольких столетий. Но им и этого мало — они не только игнорируют фактор времени, но и искажают сравнительные данные по России. И мы покажем как.

КРАТКОЕ ИЗЛОЖЕНИЕ ОСНОВНЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ИССЛЕДОВАНИ

Витгенштейн: «разрушаются лишь воздушные замки, и расчищается почва языка, на которой они стояли»

1. Анализируя состояние дел в российской экономике, нельзя, если действовать разумно, ограничиваться — как это делают заблуждающиеся аналитики — изучением вопроса о доле нефти и газа в структуре экспорта, не учитывая при этом все прочие аспекты экономической ситуации в стране. В конце концов, нефтегазовая отрасль никоим образом не отбирает ресурсы у остальных отраслей экономики. Наоборот, она занимает лишь 3% рабочей силы и субсидирует остальные отрасли экономики за счёт доходов от экспорта и высоких налогов. Вопреки тому, что нам говорят, Россия не рискует заразиться «голландской болезнью».

2. В соотвествии с данными Всемирного Банка, доля доходов в ВВП от продажи полезных ископаемых (нефти, газа, угля, минералов и леса) уменьшились более чем в 2 раза с 44,5 % до 18,7 % за 12 лет с 2000 по 2012 гг.. Доля нефтегазовых доходов от продаж (за вычетом доходов от других полезных ископаемых) была 16%.

3. Тезис о том, что российская экономика якобы потерпела неудачу, почти полностью основывается на одном единственном утверждении, повторяемом изо дня в день: «Доля нефти и газа в структуре российского экспорта составляет 70%». Сам по себе этот показатель экспорта верен, но экономический анализ на этом не заканчивается. В этой связи критики стремятся полностью игнорировать впечатляющие результаты развития внутренней промышленности, экономики в целом и социальных структур в частности. Показатели экспорта никоим образом не являются единственной мерой степени диверсификации экономики. Естественно, что в ходе исторического развития любой национальной экономики сначала удовлетворяются внутренние потребности. И именно это никак не могут понять заблуждающиеся самозваные эксперты по России. Они не хотят понять, что за 10 лет Россия полностью модернизировала свою экономику и промышленность, удовлетворив тем самым огромный внутренний спрос. Вполне естественно, что в течение первых 10 лет экономической реструктуризации сначала удовлетворяется спрос на внутреннем рынке, а уже затем развивается деятельность на внешних рынках. За эти 10 лет Россия действительно заполнила вакуум на внутреннем рынке, обеспечив впечатляющий рост промышленного производства на уровне 50%.

Поскольку компании как хозяйствующие субъекты стремятся не удовлетворять прихоти экономистов-аналитиков, а зарабатывать прибыль на российском рынке, во время реиндустриализации страны они сначала удовлетворили спрос на внутреннем рынке. Возможно, очень немногие компании могли бы позволить себе руководителя, который отказывался бы продавать продукцию на внутреннем рынке, но стремился бы поскорее начать её экспортировать лишь для того, чтобы удовлетворить спрос западных и псевдолиберальных аналитиков на диверсификацию российской экономики. Нет, компании не работают на таких аналитиков — они работают на своих акционеров, продавая свою продукцию или услуги там, где они могут получить максимальную прибыль.

4. Но и на этом не заканчивается экономический анализ. Если бы аналитики удосужились вникнуть в суть дела немного глубже, а не удовлетворялись расхожими утверждениями о том, что «доля\ нефти и газа составляет 70%…», то они смогли бы понять, что в действительности совокупный объём экспорта вырос пятикратно за 2000—2013 гг. (со 103 млрд до 526 млрд долл. США), и поэтому экспорт продукции, не связанной с нефтью и газом, также вырос на колоссальные 250%. Если эти достижения за 12 лет не впечатляют, то чего же тогда они ожидали? Удвоения показателей каждые два года? ПОДРОБНЕЕ на странице 11 в PDF-версии.

5. Кроме того, критики упускают из вида, что, собственно, в самой структуре экспорта нефти и газа наблюдается интересная тенденция диверсификации, связанная с тем, что Россия совершила серьезный переход от экспорта сырой нефти к экспорту продуктов нефтепереработки с более высокой добавленной стоимостью. Экспорт нефтепродуктов вырос на 900% (с 10,9 млрд до 109 млрд долл. США). Доля нефтепродуктов с более высокой добавленной стоимостью выросла относительно сырой нефти в общей структуре экспорта нефти с 30,6% до 38,6%. ПОДРОБНЕЕ на странице 11 в PDF-версии.

6. Несмотря на постоянные обвинения, что России не удалось наладить масштабный экспорт промышленных товаров, игнорируется тот факт, что очень немногие страны в мире смогли наладить такой экспорт. Прошу читателя перечислить 10 стран в дополнение к Китаю, которые смогли это сделать за последние 20 лет. Несмотря на сокращение объёмов экспорта (кроме Германии), свою продукцию продолжают экспортировать те страны, которые и раньше занимали лидирующие позиции в этой области. Как и в случае с Россией, в структуре экспорта двух стран-членов «группы семи» (G7), Австралии и Канады преимущественную роль играют сырьевые товары. ПОДРОБНЕЕ на странице 12 в PDF-версии.

7. Объём производства продуктов питания в России удвоился в 2000—2013 гг. В то же время экспорт продуктов питания стремительно вырос с нуля до 16 млрд долл. США.

8. В этом отчёте не обсуждается рост объёмов розничной торговли, однако хотелось бы отметить то, что следует знать всем реальным экспертам: российский сектор розничной торговли за эти годы прошёл полную реструктуризацию и модернизацию. На рынок пришли серьёзные российские и иностранные сети розничной торговли, а некогда повсеместные базары и барахолки уступили место современным торговым комплексам и логистическим центрам. Естественно, развитие розничной торговли предшествует развитию производства, а развитие производства — развитию экспорта.

9. Не согласны мы и с утверждением о том, что Россия не диверсифицировала свою экономику. Наверное, это всего лишь ещё одно бессмысленное заявление, которое ничего не означает.

Надо понимать, что поскольку Россия — это рыночная экономика, то неверными являются утверждения критиков о том, что овеществлённая «Россия» не диверсифицировалась. В этой связи не существует никакой «России», а существует лишь совокупность компаний, принимающих собственные бизнес-решения. А насколько нам известно, они приняли правильные решения инвестировать в Россию и удовлетворять внутренний спрос.

Может быть, под «Россией» они подразумевают только Правительство России. И в этой связи задают вопрос: достаточно ли сделало Правительство России (читай: Путин) для создания условий для экономического развития, диверсификации и модернизации? На этот вопрос в этом отчёте даётся убедительный ответ: да, достаточно. Вряд ли стоило ожидать более впечатляющих итогов за первые 14 лет этой работы.

Кроме создания условий для процветания предприятий, государство также может играть более активную роль в экономике. А разве Правительство России при Путине этого не сделало? Да, сделало. Государство успешно реализовало целевые стратегические программы развития различных отраслей экономики и промышленности.

И наконец, задают вопрос о прямом праве собственности государства на предприятия и инвестиции в промышленность. А разве Правительство России при Путине не сделало достаточно в этом отношении? Нет! Одну минутку. А разве это не то, чего хотят критики? «Никаких государственных инвестиций в промышленность!» — скандируют критики, словно боевой клич. Они хотят иметь и то, и другое. «Нет никакой диверсификации экономики!» — выкрикивают эти же критики. Однако в то же время они насмехаются над всеми инициативами Путина, связанными с инвестициями в промышленность. К счастью, все их глупые утверждения всё чаще и чаще остаются неуслышанными, поскольку, заложив солидную базу для будущего, Россия в настоящее время переходит по программе Путина к следующему этапу развития экономики — совершению индустриального рывка. ПОДРОБНЕЕ на странице 49 в PDF-версии.

10. Государственный сектор. Утверждается, что в государственном секторе России якобы проявляется диспропорциональность. В этом отчёте будет показано, что этот довод также является ложным и безосновательным. Государственный сектор в России — самый небольшой среди стран с развитой экономикой, если его оценивать по трём ключевым параметрам.

Хотя совокупная налоговая ставка в России составляет 29,5%, в странах развитого евросоциализма, таких, как Финляндия, Швеция и Франция, совокупная налоговая ставка — 45%. Это означает, что по сравнению с западными странами Правительство России взимает со своих граждан и компаний налоги по существенно более низким ставкам.

Размер государственного сектора можно также оценить исходя из доли государственных расходов в ВВП. По этому показателю Россия также занимает существенно более низкое место по сравнению с большинством западных стран — прим. на 2/5 меньше, чем в странах Северной Европы.

Доля государственного сектора в общей численности рабочей силы в России не высока по сравнению со странами с развитой экономикой. Государственные служащие составляют 17,7% от общей численности рабочей силы в России, что обеспечивает ей среднее положение по сравнению с мировыми экономиками.
ПОДРОБНЕЕ на странице 28 в PDF-версии.

11. Доходы на нефть и газ не составляют 50% поступлений в государственный бюджет России, как это обычно утверждается, а всего лишь 27,4%. Таким образом, это даже не самый большой источник государственных доходов. Самый большой источник — поступления от налогов с фонда оплаты труда, составляющие 28,8%.

Однако, несмотря на то, что доля налоговых поступлений от продажи нефти и газа не настолько велика, как это обычно утверждается, нефтегазовая отрасль находится под существенным налоговым бременем. И это никоим образом не ущемляет экономику, как критики хотят заставить нас думать. Совсем наоборот, достаточно высокие налоги, взимаемые с нефтегазовой отрасли, в действительности означают, что она субсидирует остальные отрасли экономики, в которых применяются одни из самых низких ставок налогообложения среди всех развитых стран. Совокупная налоговая ставка в России за вычетом налогов на нефтегазовую отрасль составляет всего лишь 24,1% (2012 г.)

ПОДРОБНЕЕ на странице 37 в PDF-версии.

12. Прямые иностранные инвестиции. Критики постоянно утверждают, что России якобы не удалось привлечь прямые иностранные инвестиции в свою экономику. Это заявление так же неверно, как и большая часть их, с позволения сказать, анализа. В действительности за последние три года Россия стала третьей страной мира, после США и Китая, по уровню притока прямых иностранных инвестиций. Если измерить отток прямых иностранных инвестиций как процент от ВВП соответствующей страны, то Россия, а за ней Польша окажутся абсолютными лидерами в 2011—2013 гг.

После проведённых Путиным налоговой реформы и других масштабных реформ российского общества, таких, как укрепление судебной системы, создание правового государства и реформирование системы государственного управления, валовый внутренний продукт (ВВП) России в долларовом выражении вырос десятикратно с того момента, как Владимир Путин впервые стал президентом страны в 2000 г. В конце 1999 г. показатель номинального ВВП России составлял 196 млрд долл. США. К концу 2012 г. показатель номинального ВВП вырос до 2 015 млрд долл. США. За 12 лет рост составил свыше 1000%. ПОДРОБНЕЕ на странице 36 в PDF-версии.

13. Производительность труда в России не составляет всего лишь 40% от уровня стран с развитой экономикой, как утверждают критики. В лучшем случае неверна сама используемая ими методика оценки производительности труда исходя из показателей ВВП, а в худшем, что вероятнее, она просто бессмысленна. То же самое относится и к методике международного сравнения показателей производительности труда между компаниями путём соотнесения объёма выручки от продаж с общей численностью рабочей силы. ПОДРОБНЕЕ на странице 42 в PDF-версии.

14. По своему обыкновению, критики отказываются признавать заслуги Путина в деле удивительного роста экономики России с того момента, как он возглавил страну. Всё это было якобы достигнуто за счёт неожиданных доходов от экспорта нефти после роста цен на сырую нефть на мировых рынках, который совпал со сроком его президентства. И при этом те же самые критики ставят в вину Путину заключение в тюрьму Михаила Ходорковского. Однако всё дело в том, что тем самым Путин обуздал грабительских олигархов, в частности Ходорковского. И только тогда Путин смог принять законодательство, обеспечившее налогообложение огромных нефтяных активов России во благо российской экономики и её народа. ПОДРОБНЕЕ на странице 49 в PDF-версии.

«Вопрос не в открытии новых фактов, а в том, чтобы найти способ выразить то, что мы все время уже знали»: Витгенштейн


Российский рынок розничной торговли 1990‐х…


…он же в 2009 году

КОММЕНТАРИЙ

Действительно, мы глубоко поражены отсутствием профессионализма у аналитиков-экономистов и политологов, занимающихся изучением российской экономики. Возможно ли, чтобы они постоянно упускали из вида основные моменты? Они не только неверно анализируют основополагающие тенденции в экономике, но зачастую даже факты трактуют неверно. Разбираясь во всей этой большой путанице, мы старались следовать старинной пословице: «Никогда не приписывайте злому умыслу то, что вполне можно объяснить некомпетентностью. Но никогда не исключайте злого умысла, если анализ слаб в интеллектуальном отношении».

Экономические и политические наблюдатели, с пренебрежением рассуждающие на тему российской экономики, по своему обыкновению заявляют, что Россия «полагается» исключительно на нефтегазовую ренту. Как написал один из таких аналитиков: «В то время как остальные страны мира пытаются бороться с раздробленностью производственно-сбытовых цепочек в обрабатывающей промышленности и стремятся перейти к производству товаров с более высокой добавленной стоимостью, Россия по-прежнему полагается на модель роста, основанную на преимущественном развитии сырьевого сектора» Суть этого аргумента состоит в том, что президент Путин якобы является безрассудным лидером, который не понимает или не уделяет должного внимания экономическим реалиям и будущим перспективам, у которого преобладают недальновидные иллюзии, что нефтегазовая рента перенесёт Россию из дня сегодняшнего в день завтрашний. Они изображают Путина как беспечного славного малого, транжирящего доходы от продажи нефти и газа и не заботящегося о развитии экономики в целом. Неудивительно, что, как показывает наш анализ, существует много различной чепухи. Совершенно вопреки представлению о том, что Россия якобы прожигает доходы от продажи нефти и газа, в действительности она использует доходы от продажи нефти и газа для субсидирования развития всех остальных секторов экономики.

Ещё пример утверждения о том, что «Россия полагается на нефтегазовую ренту», приводится директором Московского Центра Карнеги Дмитрием Трениным Тренин пишет, что у России «отсутствует реальная экономическая мощь» (интересно, как он определяет этот термин в свете данных, представленных в нашем отчёте), и риторически изрекает: «если она не сумеет устранить этот существенный недостаток», то она обречена. И следует вывод: Путин так и не понял, что экономику нужно укреплять, и ничего для этого якобы так и не было сделано. Тренин заявляет: «России надо работать над…» (однако он не заметил никакой работы, несмотря на то, что такой анализ как раз его же работа) — отслеживать эти вопросы) «…совершенствованием качественных показателей: повышать производительность труда, развивать научный и технологический потенциал, и в целом повышать качество жизни народа». И при отсутствии этого «Россия опустится ещё ниже». Совершенно понятно, что Тренин мог и упустить из вида достижения в области развития научного и технологического потенциала, учитывая поверхностность его подхода (вероятно, он полагается на данные журнала «Экономист» и другие аналогичные источники), но неспособность Дмитрия Тренина как живущего в России россиянина заметить повышение качества жизни российского народа в целом, к сожалению, мы вынуждены приписать злому умыслу.

Заявление о том, что «Россия не диверсифицировалась», особенно примечательно не только потому, что оно ложно, но и потому, что люди, делающие такие заявления, как правило, либо западные приверженцы теории свободного рынка, либо доморощенные российские псевдолибералы. Можно задаться вопросом: что такое эта овеществлённая «Россия», которая, по их мнению, потерпела неудачу в этой деятельности? Кажется, они имеют в виду государство и в частности Путина и его правительство. Но если это так, то они поступают весьма непоследовательно согласно канонам их собственной идеологии. Ведь именно они утверждают, что государство не должно вмешиваться в экономику. Если так и должно быть, то почему они считают, что государство не провело диверсификацию? Что нужно было государству сделать? Вкладывать больше средств в предприятия? Но разве это не то, против чего они и выступают? Как становится очевидно из этого отчёта, государство сделало многое для диверсификации во всех отношениях: обеспечило благоприятный налоговый режим, улучшило деловой климат, обеспечило поддержку компаниям и целым секторам экономики в их усилиях по диверсификации, модернизировало экономику. И совсем недавно Путин объявил о том, что он осуществит эти пожелания критиков, реализовав новую программу масштабных государственных инвестиций в промышленность для создания новых мощных национальных компаний. Но удовлетворит ли это критиков? Осуществятся ли их мечтания? Нет, вряд ли. Ничто не в состоянии это сделать. В действительности их мало заботит состояние экономики. Их девиз: «Дело не в экономике, глупый! Ведь наше дело — нещадно критиковать Путина».

Полную версию исследования Вы можете прочитать в PDF (нажмите здесь)

Keywords:

Categories:

Awara Group study shows Russia’s economy resilient in the backdrop of sanctions

Author: Jon Hellevig December 13, 2014

You can read the full report in PDF here.

Awara Group releases study on Russian economy: Putin 2000 – 2014, Midterm Interim Results: Diversification, Modernization and the Role of the State in Russia's Economy - A Wittgensteinian Look at the Russian Economy.

A study released today by Awara Group, a Russia-based consulting firm, shows that Russia's economy is not as dependent on oil and gas as is commonly claimed. Having researched the development of key indicators of the economy from 2000 to 2013. The crisis-torn economy battered by years of robber capitalism and anarchy of the 1990's, which Putin inherited in 2000, has now reached sufficient maturity to justify a belief that Russia can make the industrial breakthrough that the President has announced.

The study reveals a range of impressive indicators on the development of the economy between 2000 and 2013 and the health of the Russian economy:

  • The share of natural resources rents in GDP (oil, gas, coal, mineral, and forest rents) more than halved between 2000 to 2012 from 44.5% to 18.7%. The actual share of oil and gas was 16%.
  • Russian industrial production has grown more than 50% while having undergone a total modernization at the same time.
  • Production of food has grown by 100% in 2000 – 2013.
  • Production of cars has more than doubled at the same time that all the production has been totally remodeled.
  • Russian exports have grown by almost 400%, outdoing all major Western countries.
  • Growth of exports of non-oil & gas goods has been 250%.
  • Russia's export growth has more than doubled compared with the competing Western powers.
  • Oil & gas does not count for over 50% of state revenues as has been claimed, but only 27.4%. Top revenue source is instead payroll taxes.
  • Russia's total tax rate at 29.5% is among lowest of developed countries, non-oil & gas total tax rate is half that of the Western countries.
  • Russia's GDP has grown more than tenfold from 1999 to 2012.
  • Public sector share of employment in Russia is not high in comparison with developed economies. State officials make up 17.7% of Russia's total work force, which situates it in the middle of the pack with global economies.
  • Russia's labor productivity is not 40% of the Western standards as is frequently claimed, but rather about 80%.

Far from "relying" on oil & gas, the Russian government is engaged in massive investments in all sectors of the economy, biggest investments going to aviation, shipbuilding, and manufacturing of high-value machinery and technological equipment.

We strongly believe that everyone benefits from knowing the true state of Russia's economy, its real track record over the past decade, and its true potential. Having knowledge of the actual state of affairs is equally useful for the friends and foes of Russia, for investors, for the Russian population – and indeed for its government, which has not been very vocal in telling about the real progress. I think there is a great need for accurate data on Russia, especially among the leaders of its geopolitical foes. Correct data will help investors to make a profit.

For more information:
Jon Hellevig
info@awaragroup.com
+7-495-2253038

You can read the full report in PDF here.

A Wittgensteinian look at the Russian economy

SUMMARY OF FACTS ON RUSSIA'S ECONOMIC DEVELOPMENT 2000 – 2013

"The results of philosophy are the uncovering of one or another piece of plain nonsense and bumps that the understanding has got by running its head against the limits of language."
Wittgenstein

1. The share of natural resources rents in GDP (oil, gas, coal, mineral, and forest rents) more than halved between 2000 to 2012 from 44,5% to 18.7%. The actual share of oil and gas was 16%.

READ MORE on page 25 in the PDF version.

2. Russian industrial production has grown more than 50% while being totally modernized at the same time

READ MORE on page 18 in the PDF version.

3. Production of food has grown by 100%.

READ MORE on page 23 in the PDF version.

4. Production of cars has more than doubled at the same time when all the production has been totally remodeled.

READ MORE on page 21 in the PDF version.

5. Russian exports have grown fivefold.

READ MORE on page 11 in the PDF version.

6. Growth of exports of non‐oil & gas goods has been 250%.

READ MORE on page 11 in the PDF version.

7. Russia's export growth has been more than doubled compared with the competing Western powers.

READ MORE on page 12 in the PDF version.

8. Oil & gas does not count for over 50% of state revenues as it has been claimed, but only 27.4%. Top revenue bringer is instead payroll taxes.

READ MORE on page 37 in the PDF version.

9. Russia's total tax rate at 29.5% is among lowest of developed countries, non-oil & gas total tax rate is half that of the Western countries.

READ MORE on page 25 in the PDF version.

10. Public sector employment in Russia is not high in a global comparison.

READ MORE on page 28 in the PDF version.

11. Russia's GDP has grown more than tenfold from 1999 to 2012.

READ MORE on page 36 in the PDF version.

12. Russia's labor productivity is not 40% of the Western standards as it is frequently claimed, but rather on the level of 80%.
READ MORE on page 42 in the PDF version.

13. Far from "relying" on oil & gas, the Russian government is engaged in massive investments in all sectors of the economy, biggest investments going to aviation, shipbuilding, manufacturing of high‐value machinery and technological equipment.
READ MORE on page 53 in the PDF version.

INTRODUCTION

Why is the coverage of the Russian economy so skewed and misguided?

This study takes aim at disapproving the continuously repeated claims that Russia has supposedly not diversified and modernized its economy. Our report shows that it is especially false to claim that the Russian government has not done anything in this vein, that it would be "relying" on oil & gas rents and lacks an understanding that more must be done. Quite the opposite, the Russian state under Putin's leadership has devoted all its spare resources to address this problem; the early results are impressive and a lot of effort and strategic initiatives are currently being implemented.

We are not implying that Russia's economy is in anyway in an ideal state - it clearly is not (then again, there is the question, the economy of which country would you characterize as ideal?). What we want to say is that the Russian economy has reached an initial maturity, which provides a solid platform for taking the next leap to further industrialization and development of a strong manufacturing industry utilizing the highest levels of technology. This is why we are confident that Russia will be able to make the "true industrial breakthrough" that President Putin recently announced.

Putin envisions the creating of strong national champions in machinery and processing industries that will become major exporters of manufactured goods that are competitive on the global markets. Putin promises that this will also entail renewed investment in applied science and R&D in the fields of machine building and machine tool and instrument production.

We strongly believe that everyone benefits from knowing the true state of Russia's economy, its real track record over the past decade, and its true potential. Having knowledge of the actual state of affairs is equally useful for the friends and foes of Russia, for investors, for the Russian population – and indeed for its government, which has not been very vocal in telling about the real progress. I think there is a great need for accurate data on Russia, especially among the leaders of its geopolitical foes. Correct data will help investors to make a profit. And correct data will help political leaders to maintain peace. Knowing that Russia is not the economic basket case that it is portrayed to be would help to stave off the foes from the collision course with Russia they have embarked on.

In this report, we offer facts that should convince any reader who is interested in the truth that Russia has during the past decade achieved impressive results in lifting, restructuring, diversifying and modernizing the economy. In view of this data, it is easy to believe that an industrial breakthrough will happen during the next 10 years.

We are constantly being told that Russia supposedly "relies" on oil & gas rents

It is continuously argued that during the Putin era, from 2000 to the present, Russia has done nothing to diversify and modernize its economy, which supposedly only relies on oil & gas rents. This contention is ceaselessly repeated in economic analyses to the extent that it resembles propaganda more than analysis, as is the case, for example, with this article in The Telegraph. These kinds of ridiculous claims figure high in any Western business or political commentary on Russia. Such reporting passes for economic analysis for example in the writings of the tireless Putin critic Anders Aslund. Lately the narrative has been taken up even by leaders of rival countries. For example, Barack Obama, the president of the United States of America, who in view of the country's vast intelligence and analytical resources should be best informed about major trends in the world, permits himself to blurt that "Russia doesn't make anything. Immigrants aren't rushing to Moscow in search of opportunity. The population is shrinking," Obama is wrong on each count. We will here delve into the first, the question of Russia's industrial production and economic diversification. Former U.S. Secretary of State Hillary Clinton also thinks she knows that "Russia has not diversified its economy. It is still largely dependent upon natural resources, principally gas and oil." Lesser leaders around the Western hemisphere are parroting these same lines. Even Alexander Stubb, the prime minister of Finland, Russia's tiny neighbor, has got it in his head to spread these allegations about the supposed dismal and hopeless state of Russia's economy.

We should wonder where they get these ideas.

Regaining lost Time

The most frustrating thing about the constant unfair criticism about Russia's economy – indeed of all its social and political practices – is the total ignorance about the time factor. There is no attempt to relate the state of Russia's economy and its progress to the time it has had to develop. In our opinion, the proper starting point from which we should count is the early 2000's and perhaps even as late as 2004. By this we mean the point of time when Russia first reached the minimum political and social stability which enabled the successive governments under Putin's leadership to start thinking about such mundane things as economic strategy and industrialization. Prior to that, since Putin took over the presidency in 2000, it had been a question of basic survival and establishing the elementary structures and reach of government throughout the entire country. The first few years of Putin's presidency can be characterized as having nurtured Russia in emergency care, reeling from the knock-out effects of the destruction of the Soviet economy, which had severely declined in the late 1980's and the ensuing anarchy and robber capitalism of the 1990's. As soon as the first opportunities emerged to work on positive development, Putin seized them. And after that, Putin has achieved phenomenal results in developing the economy and society at large.

Ignoring the time factor and the chaos at the starting point, the self-styled Russia experts seem to want to compare Russia with the major Western countries that have developed in a market economy for hundreds of years. But even that is not enough; they don't only ignore the time factor, they also skew the comparative figures for Russia. We will show how.

MAIN FINDINGS IN SUMMARY

Wittgenstein: "What we are destroying is nothing but houses of cards and we are clearing up the ground of language on which they stood."

1. You cannot intelligently limit the story about Russia's economy – as the misguided analysts do – to the question about the share of oil & gas in exports without looking at all the other aspects of it. After all, the oil & gas industry does in no way squeeze resources from the rest of the economy. On the contrary, it takes up only 3% of the workforce and subsidizes the rest of the economy with the export revenues and high taxes. Contrary to what we are told, there is no risk whatsoever of the "Dutch disease" here.

2. According to World Bank data the share of natural resources rents in GDP (the sum of oil rents, natural gas rents, coal rents, mineral rents, and forest rents) more than halved between 2000 to 2012 from 44.5% to 18.7%. The actual share of oil and gas (net of other natural resources rents) was 16%.

3. The thesis that Russia's economy is a failure rests almost entirely on one single contention, the thesis – repeated ad nauseum - that "70% of Russia's exports are made up of oil & gas". This export figure is in itself true, but is by no means the end of the story. In this connection, the critics want to totally ignore the discussion of the impressive development of the domestic industry, the whole economy and the social structures. Exports are far from the only measure of how diversified an economy is. In any historic development of a national economy the process of satisfying domestic needs naturally comes first. This is what the misguided "Russia experts" fail to understand. They don't want to see that Russia has in 10 years totally modernizing its economy and industry and filled the vacuum in supply after the fall of the Soviet Union. . It is only natural that in the first 10 years of economic restructuring you first supply the home market and move on to export markets only after you have satiated domestic demand. In these 10 years, Russia has indeed filled the vacuum on the domestic market with an impressive rise of 50% in industrial production.

Because companies as economic actors do not strive to satisfy the whims of economic analysts but to make a profit, companies on the Russian market have during the reindustrialization of the country first supplied the home market. Very few enterprises could possibly afford to employ such a fool as a CEO who would refuse to sell on the domestic market and instead start with exports only to satisfy the demand to "diversify Russia's economy", as required by the Western and quasi-liberal analysts. No, corporations don't work for these analysts; they work with a profit motive for their shareholders, selling where they can make the best profit.

4. But even that is not the end of the story. If the analyst would examine the figures beneath the surface veil of "oil & gas making up 70%...", then he'd realize the that total exports have risen fivefold over 2000 to 2013 from $103 billion to $526 billion, and therefore exports of non-oil & gas products also grew by a whopping 250%. If this is not enough for 12 years, then what were they possibly expecting? A doubling every two years! More details on page 11 in the PDF version.

5. Besides this, the critics fail to notice that within exports of oil & gas proper there is an interesting diversification trend in that Russia has made a remarkable switch from exports of crude oil to exports of value-added refined products. Exports of refined oil products increased by 900% from $10.9 billion to $109 billion. The share of value-added oil products has risen relative to crude oil in total oil exports from 30.6% to 38.6%. More details on page 11 in the PDF version.

6. While the accusation is constantly being made that Russia has failed to develop strong exports of manufactured goods, it is ignored that very few countries in the world have been able to develop such exports. I invite the reader to list 10 countries, in addition to China, that have been able to do it during the last 20 years. The same countries that dominated such exports continue to do it, albeit with falling volumes (except for Germany). Commodities prevail, as with Russia, in exports of two of the G7 countries, Australia and Canada. More details on page 12 in the PDF version.

7. Russia's food production doubled from 2000 to 2013, at the same time that exports of food skyrocketed from almost nil to $16 billion.

8. We don't discuss in this report the growth of retail, but want to point out what all real experts should know - that the Russian retail sector over these years has undergone a total restructuring and modernization. Serious domestic and foreign retail chains have entered the market. Gone are the once ubiquitous shadow economy outdoor markets and rag fairs, having been replaced by modern malls, retail space and logistics centers. Naturally, retail had to come before production, and production before exports.

9. We are also puzzled as to the meaning of the claim that "Russia has not diversified its economy". Perhaps this is just another nonsensical statement that does not mean anything.

One must understand that Russia is a market economy, and therefore the whole criticism that Russia has not diversified is wrong. For in this connection there is no "Russia", there are only a multitude of corporations that make their own business decisions. And for all we know they have made the right decisions in investing in Russia and satisfying the domestic market.

By "Russia" then they can mean only the government. And here the question would be, whether the government (read, Putin) has not done enough to create the conditions for economic development, diversification and modernization. Our report provides the resounding answer that indeed he has. It would not be reasonable to expect any more impressive results for the first 14 years of this work.

In addition to providing the conditions for enterprises to thrive, the state may also take a more active role in the economy. Have the Russian governments under Putin not done so? Yes, they have. It has been done by targeted, successfully implemented, strategic programs for developing various sectors of the economy and industry.

Finally there is the question of direct state ownership in enterprises and investments in industry. Have the governments under Putin not done enough in this respect? No! – But wait a minute, isn't that what the critics want? "No government investment in industry" is their war cry. These critics want to have their cake and eat it, too. No diversification of the economy has happened, they falsely shout. But at the same time they scorn all of Putin's initiatives to invest in industry. Well, fortunately their looney criticism is increasingly falling on deaf ears as Russia has established a solid platform for the future - moving on to the next stage of development of the economy with Putin's program to effect an industrial breakthrough. More details on page 49 in the PDF version.

10. Public sector. It is argued that the public sector of Russia is disproportionate. We will show that this argument as well is false and baseless. Russia's public sector is among the lowest among developed economies when measured on three key indicators.

While Russia's total tax rate was 29.5%, the countries with developed Eurosocialism, like Finland, Sweden and France, had a total tax rate at the level of 45%. This means that the Russian government imposes significantly less taxes on its citizen and corporations than the Western countries.

The size of the public sector may also be measured in terms of government spending as a percentage of GDP. On this figure, Russia also ranks significantly lower than most of the Western countries, being about 2/5 lower than the Northern European countries.

Public sector share of employment in Russia is not high in a comparison with developed economies. State officials make up 17.7% of Russia's total work force, which situates it in the middle of the comparison with global economies.
More details on page 28 in the PDF version.

11. Oil & gas revenue does not make up 50% of Russia's budget revenue as is commonly claimed, but only 27.4%. It is not even the biggest source of state revenue, which position is held by payroll taxes at 28.8%. More details on page 37 in the PDF version.

But, notwithstanding that the share of oil & gas taxes is not as big as is commonly claimed, the oil & gas industry is heavily taxed. And this is not detrimental to the economy, as critics want us to think. Quite the contrary, the rather severe taxation of the oil & gas industry in fact means that it subsidizes the rest of the economy, which enjoys some of the lowest taxes of all developed nations. Russia's total tax rate net of oil & gas taxes is only 24.1% (2012).

12. Foreign direct investments. Critics constantly argue that Russia has not been successful in attracting foreign direct investments in its economy. This claim is also wrong, just like most of their supposed analysis. In fact, Russia has during the last three years attracted the third largest foreign direct investment flows of all countries in the world, right after the USA and China. When measuring the inflow of FDI as a percentage of a respective country's GDP, then Russia, followed by Poland, turns out to be the absolute leader for the years 2011 to 2013.

Following the tax reforms and other major reforms of Russian society by Putin, such as strengthening the judiciary system and rule-of-law and public administration, the Russian gross domestic product (GDP) in dollar terms has increased tenfold since Vladimir Putin first took office in 2000. At end of 1999, the Russian nominal GDP was in US dollar terms 196 billion. By the end of 2012 the nominal GDP had risen to $2,015 billion. This represents a growth of more than 1000% in 12 years. More details on page 36 in the PDF version.

13. Russia's labor productivity is not at the level of 40% compared with developed economies, as critics claim. Rather, the whole method by which the measurement of labor productivity is supposedly derived using the GDP figures is wrong at best, and most probably outright nonsensical. The same applies to the method of comparing cross global labor productivity of companies by comparing sales revenue to workforce. More details on page 42 in the PDF version.

14. Critics habitually deny Putin any credit in the remarkable growth of the Russian economy since he took charge of the country. All is supposedly merely due to windfall revenues following sharp rises in the price of crude oil on world markets coinciding with his tenure. But, these same critics also hold against Putin the act of jailing the oligarch Mikhail Khodorkovsky. And yet, it was precisely the fact that Putin reined in the robber oligarchs and Khodorkovsky in particular that made all the difference. Only then was Putin able to pass legislation that ensured that Russia's vast oil assets were taxed for the benefit of the national economy and its people. More details on page 49 in the PDF version.

"It is not a matter of discovering new facts, but of finding a way of expressing what we have known all along." Wittgenstein's method


Russian retail in 1990s…


…and same in 2009

COMMENTARY

Indeed, we are profoundly bewildered as to the unprofessionalism of the economic analysts and political pundits who pronounce on the Russian economy. How is it possible that they constantly miss the essentials? Not only do they fail in the analysis of the fundamental trends of the economy, but frequently they even get the facts totally wrong. In our great perplexity in this regard, we have been trying to let ourselves be guided by the old adage: Never ascribe to malice that which is adequately explained by incompetence. – But don't rule out malice, for to that extent is the analysis intellectually feeble.

The economic and political observers who speak disparagingly about the Russian economy often claim that Russia (read Putin) "relies" exclusively on oil & gas revenues. As one analyst writes: "As much of the rest of the world struggles to cope with the fragmentation of manufacturing value chains and strives to move up the value-added ladder, Russia continues to rely on a largely commodity-based growth model". The gist of that argument is that President Putin is a reckless leader who does not understand or care about economic realities and future prospects, being dominated by short-sighted illusions that oil & gas rents would carry Russia from here to eternity. They portray Putin as a happy-go-lucky kind of a chap who spends oil & gas revenues without caring for developing the overall economy. Not surprisingly, our analysis shows that that is a lot of bilge as well. Totally contrary to the idea that Russia was wallowing in an oil & gas binge, it has in fact been using the oil & gas revenues to subsidize the development of all the other sectors of the economy.

Another example of the "Russia relies on oil & gas" argument is provided by Dmitry Trenin from Carnegie Moscow Center. Trenin writes that Russia "lacks real economic strength" (we wonder what the definition is, in view of the data presented in this report) and rhetorically states: "unless it deals with this massive deficiency," Russia will be doomed. The implication is that Putin has not realized that the economy must be strengthened; nothing has been supposedly done and nothing achieved. Trenin says that, "Russia should work to…" – but he has not noticed any work, even though it is his job to monitor these issues – "…advance in qualitative terms: labor productivity; science and technology power; and the general quality of life of its people." And in the absence of that, Russia will "slide even deeper." We can well understand that Trenin may miss the points on science and technology when the approach seems to be so superficial (probably relying on the Economist and other such sources), but the failure by Dmitry Trenin as a Russian living in Russia to detect any improvement in "the general quality of life" of the Russian people we must unfortunately attribute to the malice factor.

The charge that "Russia has not diversified" is also peculiar, not only because it is false, but also because the people that make the charge are usually either Western adherents of the free market theory or Russian domestic quasi-liberals. One may ask, who is this "Russia" that in their view has failed in this activity? They seem to be referring to the state and in particular Putin and his governments. But if so, then they are being very illogical according to their own ideology. We mean that they are the ones that claim that the state should stay out of the economy and not interfere in it. This being the case, how do they then think that the state has failed in the diversification? What should the state have done? Invest more in businesses? But wasn't that precisely what they oppose? It becomes evident from this report that the state has done a lot for diversification in all aspects: providing a favorable tax regime, improving the business climate, supporting companies and entire sectors of the economy to diversify, modernizing the economy. And quite recently Putin has announced that he will make these wishes of the critics come true with renewed heavy state investments in industry to create new strong national champions. But will that satisfy the critics, when their dream comes true? No, it won't, because nothing will. They are in fact preciously little concerned about the economy. Their motto is: "It's not the economy, stupid! Our business is Putin-bashing."

The rest part of the article is available in the PDF. Click here to open the full article.

Keywords:

Categories:

About the Sochi Bacchanalia in the Western Press

Author: Jon Hellevig February 3, 2014
 

The author Jon Hellevig is the Managing Partner of Awara Group Llc and observer of Russian economy and social development

The Western press is once again brimming with a fresh wave of anti-Sochi slander. This round is dedicated to the supposed skyrocketing costs of organizing the Olympic Games, or the "bacchanalia of waste and corruption" as Steven Lee Myers of the New York Times so poetically expresses it 1. Fresh ammunition was provided by a new propaganda report concocted by the anti-Putin darling of the Western press, Alexey Navalny 2. Navalny is one of 10 to 20 Russian figures who, depending on the interviewer, is being called the "leader of the Russian opposition." Navalny's report is actually nothing less than a rehash of a report that Boris Nemtsov, another of the 10 or so "opposition leaders" (a lot of opposition around here), already published a half a year ago 3. Navalny is adept at finding plagiarism in other people's work, so let's see if Nemtsov will accuse Navalny of using his words and ideas without giving credit.

Myers from the NYT accepts the Navalny/Nemtsov claim that the cost of organizing the event amounts to 48 billion USD (Nemtsov's figure was 51 billion). However, Myers fails to make a distinction between the costs of organizing of the event and the concomitant heavy investment in Sochi's infrastructure. Nevertheless, Myers correctly relates that "President Vladimir V. Putin stoked the debate when he recently told a group of television anchors that Russia had spent only 214 billion rubles, or roughly $7 billion, to erect the sporting venues for the games. And less than half of that, he maintained, was government spending." Myers was right in quoting Putin that was the price for 'erecting sporting venues' (add to that also other running costs for hosting the guests etc.), but he then goes on to confuse investments in the urban infrastructure of Sochi with costs for "erecting sporting venues."

Putin in Sotchi

The cost of organizing the games indeed equals roughly 7 billion dollars, which is about the same amount that Vancouver spent on the previous winter Olympics. But at the same time, the Russian government, state companies and private investors have made gigantic investments in the permanent infrastructure, adding up to about 40-45 billion dollars to the bill. It is, of course, a deliberate tactic on the part of the "opposition leaders" and an unrestrained press, who disseminate propaganda that misleads the public into thinking these infrastructure investments form part of the "organizing costs". These concoctions create the impression that "Sochi has turned into an unaffordable personal vanity project, intended to cement Mr. Putin's legacy," as Mr. Myers puts it. The New York Times journalist persists with this lie, although his preceding discussion demonstrates that he has in fact understood the difference.

The Olympics could well have gone ahead without any additional investment in infrastructure, but the Putin government wanted to seize this Olympic opportunity to motivate all the players in the project to develop and put Sochi firmly on the map as a first class resort of international importance.

Being a regular visitor to Sochi, I am extremely impressed with the results. With 40 billion dollars, Sochi has been transformed into a modern holiday resort, which transcends the seasons and is uniquely both a winter and a summer resort. When the games are over and the snow has melted, the infrastructure will still be there. With these funds they have built, among other things, 30 new hotels and renovated 35 old ones, endowing the city with 12,000 new international-level hotel rooms. This is a significant number, and for the sake of comparison, look at Finland's capital, Helsinki, which has built 50 hotels with 8,000 rooms during its entire history so far. That is to say, Sochi has built 1.5 times more hotel rooms in just two years than one of Europe's capitals managed in 200 years.

In addition to international level hotels, Sochi already had a stock of 450 other hotels with some 40,000 rooms. The Russian daily, Vedomosti, ridicules the fact that there now are more hotel rooms in Sochi than in the whole of Moscow. This is true, but the reporter is no hotel industry expert even though he rather boastfully shares his low opinions about it. He fails to grasp that there are hotels and hotels; there are hotels conforming to international standards (3, 4 and 5 stars) and hotels that do not live up to these requirements. In Moscow, there are approximately 30,000 international-level hotel rooms, which is about three times more than in Sochi, even after the construction of new hotels. And Moscow is not a beach resort where tourists stay in hotels for weeks on end. Sochi is visited by approximately 3.2 million tourists annually, who on average stay six to eight nights per visit, which amounts to about 20 million nights per year. This can be compared to the figure of 3.5 million in Helsinki. So, the number of hotel rooms in Sochi does not seem exaggerated in relation to the number of visitors. Furthermore, it should be understood that Sochi's 3.2 million tourists mostly come from families of below average income level (the so-called "lower middle class"). The reason for this, notwithstanding its wonderful climate, superb natural landscapes and parks, is that previously there were no high-quality hotels in Sochi. (Earlier the only hotel conforming to international standards was a Radisson establishment with 200 rooms.). Therefore it has not been a destination of choice for the more affluent Russians, who, instead, travelled to Turkey, Spain, Cyprus and other European and overseas destinations. Now this state of affairs has been corrected, and Sochi will be able to attract tourists who are used to higher quality standards, and are prepared to pay more. These new hotels will be run by the world's premium hotel chains, such as Marriot, Accor and Swisshotels. Most people would surely agree that these businesses haven't set up shop in Sochi just to yield to Putin's commands. Following these investments, the total number of tourists is projected to increase by one to two million in the next few years, which will also bring significant additional income to the city. At the same time, private money has been used to build an enormous number of holiday apartment buildings, well situated throughout Sochi's areas of abundant natural beauty. The number of tourists visiting Anapa, a resort located on the same Black Sea coast just a few hundred kilometers away, rose from 2.6 million in 2010 to 4 million in 2012. No doubt, there will be significant demand for Sochi's new hotels.

Sotchi

If it were not for the concerted propaganda campaign against Russia and Putin, this huge investment in real estate and infrastructure would be admired the same way people applaud gigantic projects in for example China and places like Dubai. What is more, the Western press and economists are constantly deriding Putin and Russia for supposedly not diversifying the economy; they say it's all about oil and gas. Now, displaying a truly volte-face, they critize Russia's major investment in its tourism industry.

To enhance real estate developments, serious investments have also been made in Sochi's urban infrastructure. The Krasnaya Polyana ski resort in the mountains has been connected to the coastal town of Sochi by a new 50-km combined motorway and railway line running through the mountains, including 12 tunnels (29 km in total), 45 bridges and 4 train stations. According to Boris Nemtsov, this has cost 9.4 billion dollars. Nemtsov "knows" (cause he claims he knows everything) that the actual price would have been 6.1 billion dollars, putting the difference at some 30 percent. Those who don't follow Russian politics need to be reminded that Nemtsov has dedicated his life to invective against Putin, and that he does all he can to defame the president, this fabricated report on Sochi's expenses being just one of his defamatory strikes. Also it's worth remembering that Nemtsov served as First Deputy Prime Minister of the Russian government in 1998 when the Russian state went bankrupt and defaulted on its debts. So this fellow does not exactly inspire confidence as an economic expert, does he? Still, even Nemtsov, despite all his spleen, has not been able to come up with a greater difference than 30 percent between the "actual cost" and "Putin's cost." I would not be a bit surprised if the Swiss, to whom Nemtsov assigns his benchmark figure, would be able to build these kinds of mountain roads a great deal more cost-effectively than the Russians, whose experience is limited in these kinds of projects.

Sotchi

Navalny tops Nemtsov's bid. He retains Nemtsov's figure of the construction cost, about 9 billion dollars, but Navalny has lowered the benchmark cost. According to Navalny, the "real cost" should have been about 4.7 billion dollars. Navalny boasts that his benchmarking method is far superior to Nemtsov's. He says that he did not just compare the cost with one existing road (as the nincompoop Nemtsov did); instead, he says he divided the road into parts and compared the cost of each part separately to yield his total benchmark cost. It turns out Navalny is not only a gifted lawyer, blogger, activist and opposition leader, but he is also an efficient and able engineering consultant and auditor, who was able to come up with such an analysis in just a week with his team of volunteers.

What else has been built? Let's enumerate: a new elevated road passing through the whole city of Sochi; an extension of the Sochi ring road; several multi-level junctions; a seaport, an airport, several railway stations, among them the Adler station which is one of the biggest in Russia (not known for its miniscule rail stations); pedestrian promenades; barrier-free accessibility to public and commercial buildings for disabled persons, making Sochi the first barrier-free city in Russia; a sewage system (before that most of the crap apparently circulated freely); an electric power plant and distribution network; renovation of a huge amount of residential houses and areas, etcetera and etcetera. All the above will, of course, remain in Sochi after the Olympics. They won't be dismantled and tucked away after the Games as the brothers-in-arm, Nemtsov and Navalny, and their cheerleaders in the Western press claim. They will be there for the some 5 million visitors and the population of Sochi itself, which is about 400,000 and approaching half a million.

Amid insinuations of corruption, whistleblowers Nemtsov & Navalny are earnestly seeking to claim that all these new buildings and facilities will only serve the 2-week duration of the Olympics. Navalny has even included investments in the adjacent Formula 1 racing track, a new theme park, and even a church in his costs "for organizing the Olympics". I am puzzled by the constant claims about the supposed corruption related to Sochi, which Myers so dutifully reminds us about. I assume that there is corruption in a majority of the world's infrastructure projects, but Myers's conclusion that it is somehow on a greater scale in Sochi is somewhat mystifying, until you understand the sources for his ideas: oh, yes, Nemtsov and Navalny! But even if it were true, why should Myers and the Western media be so troubled with it? It is not taken out of their pocket, for heaven's sake! At the same time, the Navalny and Nemtsov double act are at pains to remind us that many of Russia's oligarchs have made some bad investments in Sochi. Alright, let's suppose that Putin has "advised" them to invest in Sochi: would that also harm Myers, or the Russian taxpayers? On the contrary, it could only be considered a tax, a tax to compensate for the wealth these oligarchs laid their hands on so cheaply in connection with privatization measures orchestrated by Nemtsov and his buddies. At the end of the day, all the infrastructure is now in place for all us to enjoy for some time to come, including Mr. Myers from the New York Times.


1 http://www.nytimes.com/2014/01/27/world/europe/russians-debate-sticker-price-of-sochi-games.html?hpw&rref=sports&_r=0

2http://abcnews.go.com/Sports/wireStory/russian-campaigner-publishes-sochi-corruption-file-22161544 3http://www.interpretermag.com/winter-olympics-in-the-sub-tropics-corruption-and-abuse-in-sochi/

 

The Intelligentsia, the new iClass and the Psychology of Russian Protests

Author: Jon Hellevig April 2, 2012
Download this article as pdf

If we want to understand the reasons behind the Russian protests in the run up to the presidential elections in 2012, then we need to distinguish between the organizers of the protests and the mass of the demonstrators that showed up on the most populous rallies gathering a crowd of some 40 to 50 thousands.

The organizers consist of a wide array of political groupings ranging from rightist liberals to racist nationals and communist anarchists. These people are naturally not unified in any kind of a political program and merely form a Coalition of the Willing driven by the farfetched idea to overthrow Putin and his party by means of street protests and anarchy using the methods of color revolutions. But these people are lagging behind the people they claim to represent for the Russian electorate has matured enough to analyze politics and social questions with their own brains and make their decisions after weighing the pros and cons of complex matters. In another article, The Disparate Russian Opposition, I wrote about the protest organizers, the “opposition,” and the political map of Russia. Here I want to dwell a bit on the participants that followed the call in masses of 40 to 50 thousand people at the most populous rallies.

The bulk of the hardcore protesters close to the organizers, some 5 to 10 thousand people, consisted of such strange bedfellows as the so-called liberal intelligentsia and the racist nationalists. But at the last major attempt to a massive protest on March 10 on Moscow’s Novy Arbat, the nationalists made a show of splitting off with the liberals demonstratively leaving the scene and promising not to join forces with the liberals any further.

With the nationalist leaving some 5 thousand people were left, consisting mainly of the liberal intelligentsia, who get their news from Echo Moscow radio station, the internet journal gazeta.vru (that is not a printing error, vru is Russian for lying), and Radio Liberty. These people are the successors of the Soviet cultural elite who proclaimed themselves “Intelligentsia” in praise of their supposed superior intelligence compared to that of the “mob,” as they think of their fellow citizens. The spiritual roots of this “Intelligentsia” date back to the 19th and 20th century pre-revolutionary Russia. It has been opposing and conspiring against the powers ever since the Decembrist revolt in 1825. It was the “Intelligentsia” who brought about the revolution of 1917, the movement, after the chaos they sowed, having been hijacked by Lenin and the Bolsheviks resulting in the not-so-liberal Soviet Union. It is also the liberal intelligentsia that in turn worked to bring down the same Soviet Union. And now they are at it again.

It is interesting to note that the more these people think of themselves as superior in intellect the thirstier they get for bloody revolutions and chaos as a means of self-affirmation. Recently it has been highlighted how the turn of the 19th and 20th century writers Ivan Bunin and Fyodor Dostoevsky already identified the destructive and negative character of this self-proclaimed “Intelligentsia” in terms that are completely applicable to their modern day successors.

In Cursed Days (based on his diaries of 1918-1920), Bunin wrote about the revolutionary intelligentsia: "It is terrible to say, but true: were it not for the human disasters, thousands of intellectuals would have felt themselves very miserable. What reason then would there have been to gather, to protest, what to scream for and write about?” This is what gave grounds to the idealism of the Intelligentsia, Bunin concluded: “in essence an idealism of a very lordly nature, an eternal opposition, criticism, of everything and everyone. For after all criticizing is so much easier to do than actually creating something by your own work." And “the most distinctive features of the revolution,” Bunin noted was “a mad lust for the game, play-acting, posture, farce. It brought out the animal in humans."

Fyodor Dostoevsky in turn wondered in his diaries over the nature of the Russian liberals saying: "why is our European leaning liberal so often the enemy of the Russian people? Why then do the people that in the very Europe call themselves democrats always side with the people, or at least rely on their support, while our democrat is often an aristocrat who at the end of the day almost always serves the interests that suppress the popular force and end in domineering of the people by the superior ones.”

The film director and Putin’s campaign manager Stanislav Govorukhin recently also quite aptly quipped the dark essence of the Intelligentsia.

Depending from what point of view to look at it, I find the concept “Intelligentsia” ridiculous and repulsive. It is ridiculous that certain people from the arts, culture, media and the leisured classes in general refer to themselves as “Intelligentsia” with the connotation that they consider themselves “the intellectual elite of the society,” with the further connotation that they regard themselves more intelligent than others. But the average journalist, detective fiction writer, painter, and rock musician is certainly not any better endowed than his fellow citizen to judge and pronounce on matters of social life and democracy. And it is outright repulsive when the people of this self-proclaimed “Intelligentsia” move on to really regard themselves as an “elite” whose opinions are supposed to count more than those of the vast majority of people whom they despise.

Naturally it is only to be recommended that artists, other cultural workers, philosophers and such people participate in political activity, as long as they understand that they do not form any special class of “Intelligentsia.” In fact, only normal people free from such kind of vanity can properly and intelligently judge life around us.

Picture: Ilya Repin’s 17 October, 1905. -Members of the liberal intelligentsia rabidly demanding a revolution in Russia already in 1905. Note how interestingly Repin has captured the spirit of these revolutionaries in their bizarre facial expressions.

It was neither the nationalists nor the liberal intelligentsia that made up the bulk of the protesters but, as I affirm, basically apolitical affluent urban dwellers. Most political pundits refer to them as the “Middle Class.” But this is wrongheaded and based on a total miscomprehension of the concept Middle Class, a miscomprehension unfortunately shared by people of all political preferences. The mistake is to define Middle Class exclusively through the prism of people’s purchasing power (affluence) while it should be recognized that more fundamentally it is to be defined through social, cultural and historic factors. I doubt that the concept has much utility for describing social relations in virtually classless European democracies of the 21st century, like Russia. The concept developed in another age for societies that were literally organized according to adherence to classes. There were the classes of feudal landlords, clergy, bourgeois and peasants. Middle Class emerged to denote the salaried and educated urban people that could not be assigned to any of the aforementioned classes. But today all the other classes are gone (at least what comes to number and political influence), and instead the designation of Middle Class fits most all people. Nowadays the differences between people derive to a very small degree from the historic roots of a class society (especially in Russia which is the successor to the USSR where classes were eradicated, whether we are happy or not with the fact and how it happened) and are more based on personal fortunes and misfortunes, health and interests. With universal schooling and a radical change in living conditions in the rural areas and those of factory workers, I am very skeptical of the idea to exclude even those people from the denomination. Considering the ethnic and regional diversity of Russia, I may accede to the idea that not all people of Russia would qualify for being included in Middle Class, but at least 60 to 70% should be counted in (although I then still have a problem with determining who is to be counted out).

No better is the neologism “creative class” by which some political observers refer to the protesters. I wonder what these people are supposed to ever have created. The adventures of detective Fandorin, or what? For sure they did not create the iPhones and iPads with which to access their Facebooks and Twitters.

People who have their thinking rooted in concepts instead of observed reality insist that in Russia only some 20%, or maximum 30%, constitute the Middle Class (interesting then, to which class do the rest belong?). They arrive at this conclusion by analyzing the figures of economic purchasing power and pronounce that only those people that can afford a second car, so and so many trips abroad, and a “euroremont” of their flats qualify. But if these are the criteria, then I definitely insist that we rather define these people by their iPhones and iPads. In fact, just for this propensity to use the latest gadgets and the mass hysteria social media, I prefer to refer to the bulk of the protesters as the iClass. (I owe this concept to a Russian friend of mine who first called these people the “iPhonchiki”). - Curiously enough a market survey (www.smartmarketing.ru) conducted at the site of protests on Bolotnaya Square revealed that the iPhones and iPads of Apple were predominant among the demonstrators, the iPhone being held by 49% of smartphone users while it only represents some 6% of the total Russian market of smartphones.

What motivates the iClass does not lend itself to a political analysis rather it is a question of social psychology and an analysis of the phenomena of mass hysteria. Many of the protesters are what we used to call young urban professionals, yuppies. Their grouch with Russia is that it is not like the West: the climate is not right, the beaches are far off, traffic is unbearable, service is poor, and the bureaucrats rude. Well-to-do and mobile they travel a lot. In the West all is better, they are convinced. They have been there. “Nothing to complain about the living conditions and quality of government,” they think after the experience of staying at elite hotels in the glimmering capitals of the world and the jet-set resorts. And what can beat tax-free shopping in London and Milan!

Back in Russia to stuff their pockets, they don’t realize that the 13% tax they pay on their income is only a fraction of what the Western governments grab from their citizens. (Funny enough, in the recent World Bank study on the competitiveness of Russian economy, they cite, approvingly, a study according to which Russians consider this lowest income tax in the world excessive). In Russia they are free to do with their money what they want. A liberal haven. But they don’t get it.

The iClass has a good command of English, so they have access to the constant Western propaganda directed against Russia in the Western media. They think they are privy to privileged truths. And they act upon that. All what is wrong they learn from the “free press.” The same press that lies that their protests gather 100 thousand people “braving the bitter cold” and that pro-Putin protests consisting of “bussed in, paid for, and intimidated state employees” garner only 20 thousand (as the venerable Associated Press lied to the global public). Many of them
work in Western companies which usually run a more rewarding corporate culture than their Russian peers. They deal with happy foreign management with liberal expat compensation packages and hygienic corporate offices. “This is cool, West is better, Why aren’t we like that,” the iPhonchik thinks.

“I’m different, I am independent, I think for myself,” they learn from the iClass social media which they blindly trust - collectively. All converge in their new found independence. Independently they joined the cheers of 30 or 40 thousand of their copies and shouted “Russia without Putin” – hoping the climate would change.

My point is that the iClass protests were driven by perceptions of Russia versus the West (their West of the elite hotels – not the homes with the 15 degree winter room temperature due to lack of central heating, or the households of the 40 to 60% personal income tax).

It is against this psychological backdrop that the real problems of Russia can be exploited, some of which represent fundamental political problems and a couple of mistakes of the leading powers.

Picture: Protests December 5, 2012. The liberal intelligentsia singing the same old song.

The real fundamental problems are corruption and bureaucracy, both inherited from the Soviet Union and aggravated in the years of criminal anarchy of the 1990’s. But the iClass does not have any sense of history and no interest to analyze causes and effects. For them Putin is to be blamed just as he is to be blamed for the harsh winter, and the sweltering summer and forest fires. Twelve years in power and still corruption and bureaucracy, the iClass social media tells them to think. At the same time the propaganda they are the targets for tells that Putin is a repressive autocrat, who must be opposed by any means. But this just signifies that they share with Putin the rejection of repression as a means to cure the problems of corruption, but further than that their cognitive processes do not carry. They don’t understand that it has been a fundamental condition to enable the fight against corruption to establish a central power with the main state functions in reality being subordinated to the government, something that has been achieved only in the last two or three years. There was no central government when Putin came to power, but now there are the rudiments of it. It is only now, first time in some 90 years, that the Russian state has acquired a legislative base and political force to tackle the problem in an intelligent and effective way. And now because the real Middle Class re-elected Putin we can expect that the fight against corruption will bear tangible results within next two to four years.

But although a lot has been made to fight the manifestations of an excessive, abusive and absurd bureaucracy it is not enough. The efforts here should be seriously stepped up to deliver fast and tangible results. And no doubt it will happen, and that will be the best result of the iClass revolution. Here the government really needs to be on the right side of history.

Then finally we have the problems of the government’s own making: the image of United Russia, the party of power, and the news programs of the state owned channels.

After the Duma elections both Medvedev and Putin acknowledged the image problem of United Russia which is mainly anchored in lining the party leadership and electoral lists with bureaucrats, mayors, and governors who lack popular appeal and a real interest to any kind of political ideology. (Other thing, that the ideology itself is not well articulated. For my part I suggest to build it around a platform of Social Liberalism and Patriotism). They occupy their positions in the party hierarchy and electoral lists the same way a bureaucrat is appointed. Many find that repulsive and do not bother any further with the ideology or political program.

The state-controlled television news have done a lot to destroy the image of Putin and Medvedev by constantly devoting so much of the air time to the daily activities of these political leaders. My impression has been that one third of the time goes to showing what Medvedev has done during the day, one third to Putin and the rest to other news. If somebody thinks that this kind of publicity works in favor of these politicians then they are dead wrong.

To conclude, we see that there is no Arab Spring in the air. We have a host of real and perceived problems. And it seems that the people around Putin have identified the real ones. The fight against corruption is now real and will bring results; daily life will be facilitated and bureaucracy will be cut down with tangible results in the coming years; United Russia will be given a facelift and hopefully turned into a real people’s party; and there are encouraging signs that the television is changing. Together with continuing economic growth thanks to Putin’s social liberal program these measures will secure the needed support for the government.

 

Keywords:

Categories:

>> Return to Hellevig main site

Author

Jon Hellevig

Jon Hellevig has worked with Russian law immediately since the start of market reforms in early 1990's. Having gained 5 years' experience as lawyer and CFO for American-Russian joint venture and subsequently worked as lawyer and CFO for Armstrong World Industries (Central and East Europe). Hellevig was the founding partner of what is now Hellevig, Klein & Usov, part of Awara Group.
Further information

Archive